Grande volatilité sur le trading forex du derby des monnaies. Nous n'avions d'ailleurs rien dit d'autre la veille sur l'analyse du marché des changes mettant aux prises USD et CAD. Ainsi, techniquement l'échioquier graphique pointait du doigt une zone de compression des courants autour du 1.0050. Et pour cause, puisque justement ce palier fit faire demi-tour aux supporteurs du billet vert à maintes reprises durant les trois derniers mois de trading.

Dans ces conditions, nous lorgnons toujours une éventuelle cassure de l'ouvrage en haut qui raviverait les ordres à l'achat ici. Il est vrai que le huard n'est pas dans son assitette et il ne manque que la petite étincelle afin d'avoir une dynamique empirique à même de nous envoyer renâcler au-dessus du 1.0100 par un vif mouvement. Nous préconisons une strate intraday : 1.0100/0.9985. Le Canada publiera ses expéditions de biens manufacturés.

Une confrontation forex convenue finalement. Le dollar a poursuivi sur sa lancée en frappant à la porte du 0.9400. Admettons que l'augure était plausible puisque selon ce que nous disions hier sur cette rencontre du marché des devises, le pessimisme n'avait pas droit de cité ici ! Le CHF a donc été obligé de plier face à la détermination du billet vert euphorique.

Au niveau de mi-janvier dernier, il nous semble sage de disposer avec parcimonie d'applications tranchées au nord car nous sommes dans une phase d'attente de consolidation eu égard au parcours courageux des preneurs de l'USD. Nous pensons que ce mercredi de day trading peut parfaitement s'inscrire sur l'échiquier graphique entre 0.9450 et 0.9365. La Suisse annoncera son ZEW.

La bourse de Paris clôture sur un bas annuel : les 3040 à la rescousse du toboggan ?

Spécial Wall Street

L'ossature du panorama technique du cac40 suggère qu'une pause soit envisagée depuis la chute entamée depuis les 3600 tapés à la mi-mars 2012. Selon ce qu'au Foxy Trading Club nous montrions dans notre canevas de trading, il appert en effet que sur le palier des 3040, la bourse en direct a retracé le ratio des 61.8% de la séquence positive emmenant le panier phare des actions du creux de septembre dernier (2700 points) jusqu'à cette cime de l'année. Admettons que le niveau toisé désormais était bien la cible à laquelle nous préparions l'audience des day traders... Soit ! Sauf que l'incertitude émanant de Grèce pourrait parfaitement instiguer des dégagements beaucoup plus ambitieux sur l'échiquier graphique ! Puis, il ne faut outre mesure guère négliger la nouvelle donne qui s'immisce dans la crise budgétaire avec un axe franco-allemand "remanié" en raison aujourd'hui de l'arrivée à l'Elysée de Hollande tandis que Merkel a été désavouée dimanche lors d'un scrutin régional. Quid de facto de la politique de redressement sur notre rive ? Voilà en définitive les enjeux majeurs qui ne manqueront pas de brouiller les ordres en carnets.

Le moins que l'on puisse observer est une morosité d'une extrême ténacité sur les bourses ! A l'aune de notre constat dans l'édito du marché des changes, les refuges sont entourés au possible. L'USD d'abord puisque le billet vert jouit toujours du reflexe défensif qu'il suscite bien sûr. Mais c'est sur l'obligataire que nous trouvons le nec plus ultra en la matière par la valeur défensive de l'emprunt d'état allemand : jamais le bund ne s'est senti autant poussé des ailes ! De l'inédit. Le papier à 10 ans de Berlin se négocie à 1.44% ! Pendant ce temps, la signature des autres membres se tendait a contrario. C'est surtout Madrid qui est sanctionnée car les rendements espagnols épousent eux aussi mais dans l'autre sens des niveaux historiques à plus de 6.3% sur le 10 ans. Il est clair que ces écarts sur le marché des dettes souveraines empoisonnent au possible les salles de trading. 

Moody's en rajoute un peu plus encore en dégradant les banques italiennes, faisant valoir une situation transalpine affectée par la récession coriace ainsi que par les cures d'austérité qui d'après l'agence de notation renforceront le malaise sur le secteur avec une demande en berne. Nécessairement, c'est le genre d'initiative qui rassérène la défiance de la communauté financière. Dans ce contexte, l'Asie prend le virage ce matin à la corde en limitant les dégâts. Tokyo rend 0.9%, Shanghai indique au compteur -1% mais Hong-Kong est dans le vert (+0.4%). Hier soir Wall Street faisait grise mine en rétrocédant 1% de moyenne sur ses 3 principaux indices. Les matières premières souffrent évidemment du ralentissemnt pressenti dans le monde de la croissance et le baril de pétrole crude confirme son fort recul engendré ces récentes journées en se discutant autour des 94.30$. L'once d'or accuse aussi des arbitrages à 1550$.

Techniquement, le cac 40 en essuyant un opening yin bozu (bougie noire de type "haut rasé" avec mèche inférieure, ndlr) venant poser son extrêmité de l'ombre basse sur les 3040 points peut très bien en day trading provoquer une respiration de bon aloi. Cependant, il n'est pas question de croire à une embellie pérenne in fine. Nous diagnostiquons pour cette séance intraday de la nervosité provoquée par les nombreuses statistiques et les rendez-vous diplomatiques (rencontre Hollande-Merkel ce soir, réunion à Athènes...). Chez les 17, le ZEW germanique donnera la température de l'économie alors que le PIB de la zone aura son importance (l'INSEE a publié un chiffre nul à cet égard pour le premier trimestre en France). Aux Etats-Unis, l'inflation, les ventes de détail et l'Empire State auront leur mot à dire.  La bourse de Paris devrait stagner aujourd'hui dans un range s'étirant de 3040 à 3090. Les 3065 en pivot des courants sont à même de jouer au juge de paix.

La force intrinsèque est du côté des preneurs de l'USD indubitablement. Il appert que la hausse continue d'être privilégiée en raison de la baisse du pétrole et du refuge billet vert. Somme toute, depuis plusieurs mois, les cours du derby des monnaies se frotte à une résistance épique du 1.0050, lequel niveau s'érige en épouvantail sur le match forex au point que les prix reculent ensuite assez vivement à chaque fois.

Dans ces conditions, l'architecture du combat entre les deux coupures du nord Amérique impose de la vigilance justement aux abords du palier précité. De fait, une fracture franche enverrait les prix renifler au minimum le 1.0100 sur coup d'extenseur alors que la variation empirique serait alimentée par l'inertie développée de la dynamique. L'enjeu réside donc sur ce point essentiel dans la confrontation de forex trading. Ainsi, nous supposons que de la volatilité est possible en ce mardi. Fourchette de day trading prescrite : 1.0000/1.0100.

Du trading forex téléphoné presque ! Le bris du super psy. était anticipé comme valant caution à une nouvelle embardée rouge sur la confrontation. L'AUD perd pied et il nous apparaît de plus en plus clair que le creux de décembre 2011 (0.9860) est l'escale de choix pour des traders se reportant sur le caractère défensif du billet vert a fortiori.

Bien que le pays des beaux surfeurs ait publié des prêts immobiliers de bonne facture, la construction graphique ne fait pas dans la dentelle et le sud est préconisé. Gare aux minutes de la RBA alors que Stevens a trompé tout son monde lors du comité de politique monétaire en desserrant de 50PdB (contre une baisse de 25 seulement qui était anticipée). LOrsqu'on regarde la raclée infligée par l'USD à l'argent australien depuis le début du mois, on est en droit de songer qu'une accalmie dans la chute est souhaitable. Toutefois, un ultime coup de collier peut soudainement faire flancher les cours de quelque 80/100 pips surtout en restant sous le 1/1. Prudence s'il vous plaît. Fourchette de day trading : 1.0030/0.9880.

Selon le rapport de vendredi de nos services du marché des devises, il appert que les oscillations sur le derby des monnaies seraient très délicates vendredi dernier. Un coup d'oeil rapide sur le planisphère graphique atteste de ces difficultés puisque nous avons recensé de l'épilepsie de variation dans les courbes de trading forex. Pour autant, globalement en mentionnant que les prix pourraient naviguer de 1.0040 à 0.9965, gageons que la session intraday fut plutôt bien muselée en se mettant à l'abri de grosse surprise.

La baisse des cours du pétrole n'aide pas le huard à contenir les assauts de l'USD mais le taux d'emplois au Canada a quelque peu atténué le choc en dépit d'un chômage pointant à 7.3% (vs 7%). Finalement la confrontation entre billet vert et CAD s'est équilibrée autour du super psy. après quelques applications de noervosité. Nous pourrions débuter la semaine dans le giron du 1/1 alors que l'on sent une certaine envie des acheteurs de garder l'ascendant au-delà du 0.9960. Tentons de tracer un canevas de day trading entre 0.9970 et 1.0060.

Badaboom ! L'AUD n'a pas réussi à conserver l'avantage sur le billet vert. Pourtant sur le planisphère graphique, en fracturant au nord le 1.0100, les cours se prédestinaient à un joyeux parcours en haut avec 1.0200 promis. Mais le partenaire chinois en annonçant une inflation toujours coriace aura douché les espoirs de connaître un développement empirique favorable aux acheteurs.

De surcroît, en revenant sous le 1.0100, c'est une feinte de balayeur de toute beauté à laquelle nous eûmes droit ! Bref la crémaillère rouge ne se dément pas depuis le début du mois et dorénavant nous flirtons avec un nouveau bas annuel. IL va sans dire qu'un bris du super psy. réactiverait de plus belle un courant de trading forex néfaste dans la confrontation. Le creux de décembre 2011 serait alors la prochaine escale (0.9860). Nous diagnostiquons une strate intraday 1.0055/0.9930. L'Australie annoncera ses prêts immobiliers.

Arbitrages en carnets d'ordres sur le trading du derby des monnaies. Evidemment nos services en charge du marché des changes mettaient en exergue avant le coup une possible halte des acheteurs du billet vert compte tenu du parcours épileptique à la hausse des prix depuis 72 heures. Puis, la cible du 1.0050 touchée attestait qu'une pause serait opportune.

Notons au passage les excellentes affaires réalisées grâce à nos deux bornes basses intraday qui ont manifesté des reverses sans tressaillir pour le trader s'inspirant de nos calculs quotidiens. Le CAD tente de s'affirmer derechef sous le super psy. mais la manoeuvre est difficile car l'USD ne s'en laisse pas compter. En pareille compagnie, le forex trading pourrait parfaitement s'équilibrer en cette séance et nous tentons de tracer une fourchette qui intéressera les cambistes entre 0.9965 et 1.0040.

En deux coups de cuiller à pot, le derby des monnaies a rallié le 1.0050, pic d'avril dernier que nous avions d'ailleurs pressenti en amont au moment de faire le papier sur le match en raison d'un développement empirique subodoré lors de la cassure au nord du 0.9900. Le potentiel libéré valait au moins cet objectif atteint sans tressaillir par les cambistes.

Désormais, la lecture technique est plus floue car une pause semble de bon aloi dans les fluctuations entre USD et CAD compte tenu de la valse haussière soudaine infligée aux cours. Toutefois, nos services du marché des devises réclament du discernement parce que d'une part le passage en force du 1.0050 raviverait encore un peu plus les applications positives par coup d'extenseur, et d'autre part l'aspect conjoncturel fondamental encourage la poussée du billet vert. Nous diagnostiquons un range de trading somme toute entre 1.0090 et 1.0000 pour traverser ce jeudi.

Notre analyse forex mâtinée de prudence hier en bannissant toute posture acheteuse sous 1.0200 était pertinente. Bien que nous n'envisagions pas une glissade trop féroce sous 1.0150, l'aversion au risque fut l'apanage des preneurs du billet vert ici. Fatalement les dégagements ont sanctionné sans coup férir l'AUD. Un marubozu yin s'étend sur le planisphère graphique et laisse croire à l'alourdissement de la facture.

Dans ce contexte, on doit s'abstenir toujours à se positionner sur des applications optimistes car en cas de bris du super psy., il est clair que la prochaine escale vaudrait 0.9950 au minimum. Nous scrutons toute reprise au préalable dans ce dédale d'ordres rouges. Un vent plus léger serait possible en attrapant 1.0100 très vite. Fourchette de day trading prévue : 0.9940/1.0100. L'Australie divulguera son rapport sur l'emploi avec un taux de chômage anticipé à 5.3%.